今年是主動式ETF元年,從受益人數能明顯看出買氣爆棚,像是主動統一台股增長(00981A)、主動群益台灣強棒(00982A)和主動野村台灣優選(00980A)的受益人數分別超過10萬、9萬和3萬人;而主動式ETF在5月上市以來,報酬率普遍衝上20%至30%,引發資金追捧。
股海老牛進一步解釋,被動式ETF像台無人公車,沿著指數設定好的路線前進,特色是費用低、路線固定,假設遇到塞車還得慢慢等;主動式ETF像一台「老司機開的計程車」,「經理人天天盯盤,根據經驗選股、換股,就算遇到事故也能靈活繞小道,到目的地更快一點。」
「坐計程車雖然快,但車資高;主動式ETF的費用率會比被動式來的高一些。」他說明,被動式ETF適合長期存股族,主動式ETF適合追求超額報酬、沒時間看盤又想積極布局、能接受較高波動和費用的投資人;要是已經有被動配置,想再尋求多元化,也能藉由主動式ETF提升投資組合整體彈性。
那麼,該如何挑選主動式ETF呢?股海老牛表示,挑選主動式ETF能從兩大方向切入,分別是經營團隊過往績效和持股產業趨勢,目前台灣有8檔主動式ETF掛牌,其中5檔鎖定台股,另外3檔瞄準美股、債券和全球市場,而主動台新龍頭成長(00986A)因上市時間短(8月27日掛牌),暫不在討論範圍。
事實上,根據今年以來報酬率,主動統一台股增長(00981A)、主動野村台灣優選(00980A)、主動群益台灣強棒(00982A)的績效驚人,統計至今年9月8日,報酬率分別為34.3%、30.5%和28.5%。
股海老牛分析,00981A聚焦台股具創新技術和成長潛力的大型企業、00980A鎖定長期成長且穩定配息的科技股、00982A則透過質化和量化雙重選股邏輯彈性操作;若想布局美股,能納入主動中信ARK創新(00983A),債券則選擇主動聯博投等入息(00980D)。
「多頭行情還在走,想買可以,但一定要設停利停損。」股海老牛指出,操作策略上,應設定10%到20%的停利停損點,「不要等到局勢反轉,眼看獲利回吐,才急著追賣,最好採取分批策略。」
此外,近期高股息ETF吹起降息風,引發外界熱議,國泰永續高股息(00878)、元大高股息(0056)、元大台灣高息低波(00713)和群益台灣精選高息(00919)都相繼下修配息,這時投資人該轉換標的嗎?配息降低,還能進場嗎? 更多精彩內容都在《錢鏡你家》節目中完整回應。
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